Головна Статті Фінанси 2025 Чому українці з середньою зарплатою не матимуть гідну пенсію та в чому перевага приватних пенсійних фондів
commentss Cтатті Всі новини

Чому українці з середньою зарплатою не матимуть гідну пенсію та в чому перевага приватних пенсійних фондів

Середня зарплата - не гарантія гідної пенсії: у чому перевага приватних пенсійних фондів

31 липня 2025, 05:16
Поділіться публікацією:

Пенсійна система України вже давно викликає запитання як у громадян, так і у експертів. Попри офіційне зростання зарплат і стабільні відрахування до Пенсійного фонду, більшість українців у майбутньому не можуть розраховувати на гідні виплати. Проблема стосується навіть тих, хто має середню зарплату та повний стаж. У цій статті ми розберемося, чому державна пенсія залишається низькою, які цифри підтверджують цю тенденцію та чому приватні пенсійні фонди можуть стати виходом із ситуації.

Чому українці з середньою зарплатою не матимуть гідну пенсію та в чому перевага приватних пенсійних фондів

Чому українці з середньою зарплатою не матимуть гідну пенсію та в чому перевага приватних пенсійних фондів

Чому відрахувань з зарплати не вистачить на достойну пенсію

Згідно з даними Пенсійного фонду України, станом на травень 2025 року середня зарплата становить 20,3 тис. грн. Проте людина, яка отримувала такий дохід протягом 35 років стажу, може розраховувати лише на 5269,9 грн пенсії. Це нижче за середній розмір пенсійних виплат по країні — 6410,1 грн. Проблема полягає у формулі розрахунку: власна зарплата співвідноситься із середньою, множиться на кількість років стажу та на коефіцієнт 1%, після чого враховується середня зарплата за три останні роки.

Понад 3,62 млн українських пенсіонерів (35,3%) отримують менше 4 тис. грн, ще 5,72 млн (55,8%) — до 5 тис. грн. Це означає, що навіть середній дохід протягом життя не гарантує виплати, які дозволять достойно жити у старості. Пенсійна система фактично не виконує своєї головної функції — забезпечувати людину після завершення трудової діяльності.

Щоб у майбутньому отримувати хоча б 10 тис. грн, офіційна зарплата повинна становити щонайменше 38,3 тис. грн. Для 11 тис. грн потрібно 42,2 тис. грн, для 12 тис. — 46 тис. грн, для 13 тис. — 49,9 тис. грн, для 14 тис. — 53,79 тис. грн, для 15 тис. — 57,65 тис. грн. Більшість українців отримують зарплату в рази меншу за ці суми, отже, шансів на гідну пенсію практично немає.

Мінімальна пенсія нині становить 2361 грн, і саме на таку суму можуть претендувати ті, хто отримував мінімальну зарплату або мав недостатній стаж. Проте навіть повний стаж та офіційні відрахування з середньої зарплати не захищають від злиднів після виходу на пенсію.

Чому солідарна система не працює

Солідарна пенсійна система України функціонує за принципом, коли працююче населення утримує нинішніх пенсіонерів. Ця модель ефективно працює лише в умовах зростання кількості працездатних громадян і високої частки офіційної зайнятості. Проте в Україні ситуація протилежна: демографічні прогнози свідчать про зменшення населення на 8–10 млн осіб до 2050 року, а рівень тіньової зайнятості залишається високим, що скорочує надходження до Пенсійного фонду. Крім того, значна частина українців виїжджає за кордон, не роблячи відрахувань у систему.

Економіст Олексій Кущ зазначає: "Наша держава не має коштів навіть на те, щоб фінансувати солідарну пенсійну систему. А така система є дефіцитною і отримує дотацій на майже 180 млрд грн щомісяця". Він наголошує, що дефіцитні умови змушують державу постійно дотувати систему з бюджету, що не вирішує проблеми, а лише відтерміновує її загострення. Подальше збільшення податків на працю може призвести до ще більшої тінізації ринку та зменшення надходжень.

Також проблемою є постійна зміна правил у солідарній системі. Українці не впевнені, який розмір виплат отримають у майбутньому, і це підриває довіру до держави. З огляду на нестабільну економіку, високу інфляцію та відсутність механізмів інвестування пенсійних коштів, солідарна модель поступово втрачає здатність забезпечувати гідний рівень життя літніх людей.

Переваги приватних пенсійних фондів

В Україні діють 63 недержавні пенсійні фонди (НПФ), більшість з них зосереджені у Києві. Приватні внески дозволяють самостійно накопичувати кошти на старість, не залежачи повністю від держави. Наприклад, якщо щомісяця відкладати 1000 грн протягом 30 років, можна накопичити 3,08 млн грн, що забезпечить щомісячну виплату близько 72,5 тис. грн протягом 30 років. При внесках 2000 грн на 20 років накопичення становитиме 1,83 млн грн, а пенсія — 43,3 тис. грн.

Експерт Данило Монін зазначає: "Солідарна система непогано працює в умовах демографічного зростання. Але в Україні прогнозується зменшення населення, і навантаження на працюючих лише зростатиме. Накопичувальна система — це персональні кошти, додатковий бонус до солідарної системи, і вона дозволяє зберегти більше для власної старості".

НПФ інвестують внески у фінансові інструменти, зокрема в облігації внутрішньої держпозики з дохідністю 15,5-19,75% річних, що дозволяє накопиченням зростати. Хоча виплати оподатковуються за ставками 18% ПДФО та 1,5% військового збору, приватні фонди дають змогу отримати значно більший дохід, ніж державна пенсія, особливо для тих, чия офіційна зарплата далека від 40–60 тис. грн на місяць.

Основною перевагою участі в НПФ є дисципліна накопичень: кошти, що потрапили на рахунок, не можна зняти чи витратити на спонтанні покупки. Внески в НПФ – безпосереднє  заощадження коштів на пенсію. Це однозначно варто робити тим, хто не має витримки і не може накопичувати ці кошти на старість в іншій формі. Більшість людей витрачають на якісь часто не дуже потрібні речі, спонтанні покупки. Якщо кошти перераховувати в ПФ, вони там знаходяться до отримання права на пенсію, інвестуються, зростає їх купівельна спроможність.

Водночас експерти наголошують на обмеженості інструментів для інвестицій в Україні, тому що зараз не найкращий час, коли можна розглядати українські НПФ. У них є тільки два інструменти, якими оперують — депозити і ОВДП, а Інших фактично немає, щоб вони відповідали рівню надійності. Попри це, фонди пропонують професійне управління коштами, що може забезпечити кращий дохід, ніж заощадження "під подушкою".

Ще однією перевагою НПФ є законодавчий захист коштів. Українське законодавство містить понад 40 запобіжників від шахрайства та зловживань, запозичених з міжнародної практики. Система довела свою стійкість під час фінансової кризи 2008 року, початку війни у 2014 році та повномасштабного вторгнення у 2022-му. Навіть у разі ліквідації фонду кошти вкладників не зникають, а переводяться до іншого НПФ, що мінімізує ризики втрат.

Таким чином, приватні пенсійні фонди дають змогу дисципліновано накопичувати кошти, зберігаючи їхню купівельну спроможність і підвищуючи фінансову безпеку у старості, навіть за обмеженого вибору інвестиційних інструментів.



Читайте Comments.ua в Google News
Якщо ви знайшли помилку, будь ласка, виділіть фрагмент тексту і натисніть Ctrl+Enter.

Новини